汇丰环球研究指,中国银行(03988.HK) 沽空 $1.72亿; 比率 23.358% 去年第四季业绩属温和正面。季度净息差表现优於招行(03968.HK) 沽空 $9.87千万; 比率 23.665% 和交行(03328.HK) 沽空 $2.33千万; 比率 23.072% 等同业,受惠於海外业务。费用收入实现正增长,成本控制亦有所改善。但在国家资本注入後,每股盈余及每股股息或会被摊薄。
该行上调对中行今明两年每股盈利预测0.7%及0.1%,维持「买入」评级,目标价由5元上调至5.2元。(fc/w)
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