2月24日|華泰證券指出,上週A股震盪上行,阿里財報超預期帶動下半周科技板塊繼續上行,中國資產重估行情或進一步擴散:第一,產業、地產、民企營商環境等積極因素繼續湧現,阿里財報超預期有望推動AI主題投資向產業賽道投資過渡;第二,全球資金在中美權益資產之間再平衡,目前主動配置型外資對本輪行情參與程度仍不高,若後續長線外資迴流,外資偏好的國內優勢產業和高ROE資產或受益;第三,參考過往產業週期行情,產業邏輯強化或帶來擁擠度中樞抬升,當前或可適當放寬對擁擠度的容忍度。配置上,電子、傳媒等擁擠度較高,繼續在科技內部高低切,關注醫藥、金融等受益於AI的低位板塊。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯