瑞銀發表報告指，中銀航空租賃(02588.HK) +0.100 (+0.133%) 沽空 $1.78百萬; 比率 2.602% 將於8月公布中期業績，該行料核心淨利潤將按年增長14%，主要得益於飛機資產增速重新加快。公司上半年預計接收24架飛機，而去年同期為18架，將支持經營租賃租金收入增長。當中，由於租賃需求強勁，新接收飛機的租金收益率預計將高於現有平均水平。另一方面，由於期內出售飛機的平均機齡高於去年同期，因此預計處置利潤率將有所下降。成本方面，該行料上半年平均債務成本將輕微上升。但由於浮動利率債務佔比約30%，即將啟動的減息週期有望可降低公司債務成本。
該行將中銀航空租賃2025至2027年的核心淨利潤預測上調6%至16%，以反映債務成本下降，估計債務成本將於2026年達至頂峰。並料2025至2027年股本回報率(ROE)達11%至13%，相比起疫情期間為15%；將中銀航空租賃目標價由76.2元升至85元，予「買入」評級。(ss/w)(港股報價延遲最少十五分鐘。沽空資料截至 2025-07-15 16:25。)
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