3月12日｜國盛證券研報指出，國科微存儲漲價成功向下遊傳導，毛利率有望優化。公司宣佈自1月起對合封512Mb的KGD（已知合格芯片）產品漲價40%，對合封1Gb的KGD產品漲價60%，對合封2Gb的KGD漲價80%，對外掛DDR的產品價格另行通知。我們認為公司毛利率有望持續優化，業績拐點在即。公司將存儲漲價成功向下遊傳導，毛利率有望優化。公司聚焦視頻編解碼領域的同時，積極拓展車載電子、智能顯示、邊緣AI等新領域，增長空間廣闊，我們看好公司充分受益於漲價浪潮。預計公司2026/2027年分別實現營業收入37.4/44.9億元，同比增長110%/20%，實現歸母淨利潤5.0/8.1億元，同比增長325%/64%。當前股價對應2026/2027年PE分別為61.4/37.4X，公司未來新品不斷、放量在即，並有望充分受益於漲價，維持“買入”評級。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯